关于证券组合风险的财务会计此题，选项D为何错误？

其他回答

• 想同学
  老师，此题这样是不是有问题呢？ 某公司有2 000万元，打算投资于证券，其中1 200万元投资于A，800 万元投资于B。无风险利率为 6%，股票市场平均收益率为 16%，A 证券的β系数为1.2，当前市价为12 元/股，预计未来股利固定不变，为2.7元/股；B 证券的必要收益率为 7%。 （3）计算证券组合的必要收益率 证券组合的必要收益率＝18%×（1 200/2 000）＋7%×（800/2 000）＝13.6% 证券的风险包括系统风险和非系统风险两种，对于证券组合的整体风险来说，只有在证券之间彼此完全正相关即相关系数为1时，组合的风险才等于组合中各个证券风险的加权平均数而此题直接加权
  • 张老师
    18%×（1 200/2 000）＋7%×（800/2 000）＝13.6% 这里是计算的必要收益率，所以按投资比例直接加权，投资组合的风险一般通过标准差来衡量。
• 意同学
  证券组合风险的大小等于组合中各个证券风险的加权平均数
  • Y老师
    ×.解析：只有在证券之间的相关系数为1时，组合的风险才等于组合中各个证券风险的加平均数如果相关系数小于1，那么证券组合的风险就小于组合中各个证券风险的加平均数。
• C同学
  证券组合风险的大小，等于组合中各个证券风险的加权平均数。(    )
  • 丁老师
    正确答案 b错
    答案解析 只有在证券之间的相关系数为1时，组合的风险才等于组合中各个证券风险的加权平均数；如果相关系数小于1，那么证券组合的风险就小于组合中各个证券风险的加权平均数。
• 芊同学
  [多选题] 下列关于β系数和标准差的说法中，正确的有（　）。 A．如果一项资产的β＝0.5，表明它的系统风险是市场组合系统风险的0.5倍 B．无风险资产的β＝0 C．无风险资产的标准差＝0 D．投资组合的β系数等于组合中各证券β系数之和
  • 冯老师
    同学 你好 ABC 投资组合的β系数等于组合中各证券β系数的加权平均数，所以选项D的说法错误。
  • 芊同学
    c大宝是什么意思啊
  • 冯老师
    c大宝是什么意思啊？
  • 芊同学
    c答案是什么意思
  • 冯老师
    标准差是指风险造成的实际报酬率对预期报酬率的偏离程度，因为无风险资产报酬率是没有风险情况下的报酬率，不会偏离预期，它就等于它的预期报酬率，两者相同，标准差为0。