在研究生考试中，计算两个证券组成的投资组合的标准差时是直接用权数乘以对应的标准差再相加吗？

其他回答

• b同学
  现在有两种证券构成的组合，下列说法中正确的有（　）。 A、相关系数＝1时，组合报酬率的标准差等于两种证券报酬率标准差的加权平均数 B、相关系数＝1时，组合报酬率的标准差等于两种证券报酬率标准差的算术平均数 C、相关系数＝－1时，组合报酬率的标准差等于两种证券报酬率标准差差额绝对值的一半 D、相关系数小于1时，在两种证券报酬率的标准差和投资比例均不为0的情况下，组合报酬率的标准差一定小于两种证 券报酬率标准差的加权平均数
  • C老师
    【正确答案】 BC 【答案解析】 系统风险是指那些影响所有公司的因素引起的风险。例如，战争、经济衰退、通货膨胀、高利率等非预期的变动，对许多资产都会有影响。非系统风险是指发生于个别公司的特有事件造成的风险。例如，一家公司的工人罢工、新产品开发失败、失去重要的销售合同、诉讼失败，或者宣告发现新矿藏、取得一个重要合同等。
• 皆同学
  证券组合的风险为什么不是单个证券标准差的加权平均数
  • 张老师
    根据马克维茨的现代投资组合理论。证券组合的风险是由组合中各证券之间的相关性决定的。
    而“单个证券标准差”是衡量单只证券自身的风险的。无法衡量组合中不同证券的相关性。