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2021年frm一级考试科目有哪些

2020-07-03 FRM 973人浏览
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FRM一级四门科目:风险管理基础,数量分析,金融市场与产品,估值与风险模型。其中风险管理基础定性题目比重最大。CAPM,APT和多因子模型是这门课为数不多的定量考点。
FRM二级五门科目:市场风险测量与管理、信用风险测量与管理、操作风险测量与管理、投资风险管理、金融热点。
FRM一级考试内容:
风险管理基础定性题目比重最大,ERM,公司管理层的职责,失败案例(financial disaster)和Code of Conduct都是比较容易考察的概念性内容。CAPM,APT和多因子模型是这门课为数不多的定量考点。
数量分析会涉及到基础的概率计算,贝叶斯公式,特定分布对应的概率计算,线性回归和假设检验,以及variance建模(EWMA,GARCH等)。
金融市场与产品中远期定价,put-call parity,利率平价公式,期权期货市场概念,CCP相关内容较为常考。
估值与风险模型的即期远期利率计算,债券定价,Greek letters及对冲,VaR的计算,Expected loss和Unexpected loss和压力测试,会混合定性定量进行考察。
FRM二级考试内容:
市场风险:总体来说考题比较常规,QQ plot,波动率微笑,Regression hedge,利率二叉树计算,历史模拟法求VAR的定性,定量都是重点考察。
信用风险:阅读量较大,很多的内容是根据一段对公司业务的描述来判断公司是否面临信用风险,以及如何去处理这些风险。同时常见题型还包括wrong way risk,wright way risk,指数分布求PD,CVA的计算等。
操作风险:覆盖面较广,包括有抵押品的处置,outsource risk,RAROC,ARAROC,IT系统,NSFR,EVT流动性风险等考点
投资风险:组合VAR值计算,risk budget,Fama-French model,市场异常的原因,information ratio,Marginal VAR component VAR的计算,业绩归因等。
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    2023-07-25 17:07 4180人看过
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    FRM考试共有十级科目,一二级的科目不相同,一级考试包含四门:风险管理基础、数量分析、金融市场与产品、估值与风险模型。二级考试包含剩下的六门:市场风险的测量与管理、信用风险测量与管理、操作及综合风险管理、投资风险管理、流动性和国债的风险测量与管理、金融市场前沿话题。

    2023-07-25 16:07 4938人看过
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    2023-07-25 15:07 3173人看过
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    2023-07-25 15:07 4095人看过
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    FRM考试题型均为单选题。FRM考试一共分为两级,FRM一级考试时间为四小时,全部是标准化试题,100道单项选择题;FRM二级考试时间为四小时,全部是标准化试题,80道单项选择题。

    2023-07-25 15:07 3531人看过
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    考生FRM二级通过之后,考生必须在五年之内申请FRM证书,否则将需要重新考试。意味着FRM两级通过后成绩有五年的有效期限。

    2023-07-25 15:07 4749人看过

冯伟章

CFA/FRM持证人、MBA

高顿CFA/FRM研究院院长、《CFA中文教材》主编、《CFA精要图解》主编

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