中期票据融资

2023年中级会计职称考试备考正在进行中，各位考生在学习的过程中或多或少会遇到一些不理解的知识点，针对于中级财务管理这门科目，高顿小编整理了关于中期票据融资知识点，一起详细看看吧。

一、含义

中期票据是指具有法人资格的非金融类企业在银行间债券市场按计划分期发行的、约定在一定期限还本付息的债务融资工具。

二、发行条件

(1)发行中期票据一般要求具有稳定的偿债资金来源;

(2)拥有连续三年的经审计的会计报表，且最近一个会计年度盈利;

(3)主体信用评级达到AAA;

(4)待偿还债券余额不超过企业净资产的40%;

(5)募集资金应用于企业生产经营活动，并在发行文件中明确披露资金用途;

(6)发行利率、发行价格和相关费用由市场化方式确定。

三、特点

(1)发行机制灵活。中期票据发行采用注册制，一次注册通过后两年内可分次发行;可选择固定利率或浮动利率，到期还本付息;付息可选择按年或季等;

(2)用款方式灵活。中期票据可用于中长期流动资金、置换银行借款、项目建设等;

(3)融资额度大。企业申请发行中期票据，按规定发行额度最多可达企业净资产的40%;

(4)使用期限长。中期票据的发行期限在1年以上，一般3~5年，最长可达10年;

(5)成本较低。根据企业信用评级和当时市场利率，中期票据利率较中长期贷款等融资方式往往低20%—30%;

(6)无须担保抵押。发行中期票据，主要依靠企业自身信用，无须担保和抵押。

• 中级会计考试备考资料>>中级会计考点汇总下载 会计实务在线试题 中级会计三科目考点汇总