这题用插值法的原理，是怎么解出这个方程的？

其他回答

• 浅同学
  这个内插法的解题过程是怎么算的啊
  • 申老师
    59000*（p/a，i，5）=1000000 ，当i=6%时得到x 当i=8%得到y （假设的利率哦，我没有年金现值表，大概讲一下，此事想，xy为已知数） 6% x i 1000000 8% y （8%-6%）/（8%-i）=（y-x）/（y-1000000）.求i
• 流同学
  老师好，这个题目的内插法怎么理解
  • 陆老师
    内含报酬率是 使净现值（NPV）为0时的折现率 在已知i=6% 时 NPV=10.49 i=8%时 NPV=-12.67 所以用内插法求内含报酬率（IRR）
  • 流同学
    所有用内插法求内含报酬率的都这样设0吗？
  • 陆老师
    不是设为0 而是 内含报酬率（IRR）是 使净现值（NPV）为0时的折现率 这是一个事实真理一样的存在 必须是0
  • 流同学
    哦哦，用内插法求内含报酬率就这样差就可以了是吧
  • 陆老师
    是的 这题直接给了 当i=6% 时 NPV=10.49 i=8%时 NPV=-12.67 如果是考试的话 一般是自己找i 对应的NPV 也是自己算的 不过不怎么考了 计算量太大
• 颜同学
  本人不会解方程，可是财务管理里的内含报酬率需用插值法解方程，求插值法解方程的具体过程，跪谢
  • 黄老师
    插值法的原理是数学中的微分。
    以插值法求债券的实际利率为例。假定5年期债券面值1000元，票面利率4%，发行价900元，无手续费（手续费的影响会造成投资方和发行方实际利率差异）。
    pv=1000×4%×（p/a，r，5）+1000×（p/f，r，5）=900（元）
    首先需要采用试算法计算出利率的大概区间，针对该债券实际利率大概为[（1000-900）÷5+40]=6%，
    当r=6%时，pv=40×4.2124+1000×0.7473=915.80（元）
    需要注意，试算出的两个pv值应当位于实际现值两侧。
    当r=7%时，pv=40×4.1002+1000×0.7130=877.01（元）
    针对该债券，债券现值和实际利率r的函数关系其实是一条曲线，但是如果对曲线进行分割，间距足够小时，可以认为他们的函数关系在这个区间内是一条直线，这就是插值法。这个区间通常取1%。
    会存在如下关系：
    (r-6%）/（7%-6%）=（900-915.80）/（877.01-915.80）
    不用刻意背这个关系，因为实际利率和现值的位置是一一对应的。你也可以用函数关系对上式进行推导。
    根据这个公式可以计算出实际利率的近似值。
• D同学
  这种题型可以用插值法吗？我用插值法算出的结果是17.6605
  • L老师
    可以用插值法，但不用那么麻烦，10年的即付年金就是一个预付年金，在普通年金基础上期数+1，系数减1
• l同学
  图三这个实际利率的解题步骤是怎样的呢？不是两个未知数吗，是怎么求出r的呢（用插值法）
  • 吴老师
    你这里是要用内插法计算期实际利率。 假定r=10%时，查相关的系数表，教材 最后 给了的，财管教材， 直接找到这个10%的年金系数和复利系数，带进去 计算，结果正好等于1000 为就是实际利率