知识点:随机模型(米勒-奥尔模型)
控制原理
企业根据历史经验和现实需要,测算出一个现金持有量的控制范围,即制定出现金持有量的上限和下限,将现金量控制在上下限之内。
三条线的确定
(1)下限(L)的确定
现金管理部经理在综合考虑以下因素的基础上确定:
①短缺现金的风险程度;
②公司借款能力;
③公司日常周转所需资金;
④银行要求的补偿性余额。
(2)回归线R的计算公式:R=3b*西格玛平方/4i开三次方+L
(3)*6控制线H的计算公式为:H=3R-2L
特点
适用于所有企业a1现金持有量的测算.